期权股票几种套利方式？
一、期权的平价关系，这是做市商交易的基础 1、股价不变的情况下，买看涨+卖看跌=0 (买入认沽期权-卖出认购期权) 2、股价不变的情况下，卖看涨+买看跌=0 (卖出认购期权-买入认沽期权) 3、期权价格相等的情况是：股价等于执行价 4、如果股价高于执行价的话，认沽期权比认购期权贵; 如果股价低于执行价，那么认沽期权比认购期权便宜.
二、不同合约之间的套利 1、跨式组合 买入相同执行价和期限的两个看涨期权和一个看跌期权（例如C/P）； 卖出相同执行价与期限的另一个看涨期权（比如B）。 跨式(straddle)组合可以理解为一种对冲策略，也可以理解成是一个风险对冲的投资工具，这种工具在风险对冲方面具有非常好的作用。
其原理就是当股价波动幅度越大的时候，所获得的收益就会越高！因为买入两个期权，一个看涨期权，一个看跌期权，当股价上涨的时候，认购期权上涨，认沽期权下跌，两个期权都产生了损失；而当股价下降时，认购期权下跌，认沽期权上涨，两个期权都会产生亏损；只有在股价保持不动的时候，两个期权才能获利。所以只要股票价格出现上下波动，跨式组合就可以获得收益。
跨式组合的风险主要来自于两个方面：一是股指下跌;二是股指大幅上涨或下跌。因此，投资者应当密切关注市场趋势变化情况，并根据市场的变化及时调整投资策略。 当预期未来市场价格会处于震荡区间内运行时，我们可构建一个“跨式”组合头寸来进行对冲操作——以当前市场价位为基准点来看待是否建立该头寸，一旦未来股价突破某一点则平仓了结此头寸。 “对赌”是指利用标的资产价格的不确定性来赚取差价的一种投机行为。
“对赌”不是一种固定模式，而是根据不同的市场环境和条件而做出的选择。一般情况下来说有以下几个步骤： 一、确定“对赌”方向 二、准备资金 三、寻找合适的产品 四、制定计划 五、开始运作 六、跟踪记录 七、控制仓位