多股票贝塔策略?

喻君竹喻君竹最佳答案最佳答案

这策略我熟啊,当年在混沌交易所干的时候叫组合t0(其实和t+0没啥区别,只是规则上允许当天买卖),属于高频交易策略之一。 当时我们团队主要做外汇和指数,但对股票也做过一些测试和模拟。这个策略是同时买很多股票,每个股票都尽量做到高抛低吸,每天来回操作数次。因为交易的频繁所以手续费也是一大项,而且由于做的是波动率,所以盈亏平衡点的收益很低(做股票要交个人所得税,按20%交纳,很坑爹的),如果资金量小基本很难盈利,如果资金量大即使能盈利速度也非常慢。当然你可以选择只买一只股票反复做,这种做法实际上和单股票策略没有啥区别了。

后来我还用过网格策略优化了一下,不过效果不明显。 个人认为这种策略现在没什么意义了,因为现在股市已经相对成熟,各种政策,消息以及机构的炒作下,很难再有那种机会了。但是你要硬要做的话也不是不行,不过收益会惨不忍睹。 另外说一下,个人并不建议新手或者入门者去做高频交易,因为对心态的摧残非常人所能承受之重。当你盯盘时候一个回撤可能让你一整天的努力付之东流,那种感觉真的特别糟。

公羊皓嘉公羊皓嘉优质答主

这个想法很好,可以作为一个投资组合理论的尝试来考虑下,但实际中我觉得还是很难操作吧。。。 首先就是策略怎么构造了,因为不同市场间相关性可能不一样(比如A股跟B股,港股与美股),那就不需要构建一个通用的模型;而且对于各个股票的收益和风险测度也不尽相同,这也会对策略产生不同的影响。所以,如果策略要有效的话一定要先做很多的工作来做基础分析以确定基准收益情况以及风险水平。其次,策略还要有一个优化的过程来达到最大化的效果。

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